国际小额信贷创新发展的新趋势

　　进人21世纪以来，小额信贷在实现新千年发展目标中的作用日益重要。2005年国际小额信贷年之后，为扩大小额信贷的规模，联合国提出要在全球范围内建立全面或普惠制金融体系，这包括两个方面的含义：一方面是强调金融体系要为所有人服务，包括穷人和微型企业;另一方面，要把小额信贷整合到金融体系当中，在法律政策和融资渠道上给予小额信贷更广阔的发展空间，使其不再处于边缘化地位，今天昆明小额贷款公司就给大家说说国际小额信贷创新发展的新趋势。

　　要把小额信贷做大做强，建立普惠的金融体系，需要让小额信贷满足4个方面的发展目标：

　　①服务广度的扩大：尽量为更多的人提供金融服务;

　　②服务深度的扩大：尽量为更贫困的人口提供金融服务;

　　③服务质量的提高：为客户提供所需要的各种适当的金融服务(包括储蓄、信贷、汇兑、保险等

　　④服务的可持续性：通过对服务的合理定价来弥补经营成本，实现财务的自负盈亏。

　　基于这些目标，当前小额信贷发展在国际范围内出现了6个新趋势：服务对象的多元化、信贷管理方式的多样化、机构和服务内容的多元化、机构规模的扩大化、机构运作的商业化、小额信贷服务的制度化与专业化。

　　服务对象的多元化

　　由于世界各国所处的发展阶段和国情不同，小额信贷的服务对象也有所不同。发展中国家，特别是最不发达国家的小额信贷一般以贫困农户为服务对象，而北方国家的小额信贷则主要以微型企业为服务对象。特别是在东欧和中亚地区的一些转型阶段国家，小额信贷成为支撑当地经济发展的一个支柱力量。由于这些国家在独立后迅速进行了私有化改革，国有企业在短期内崩溃瓦解，而私营企业无法及时发展填补空白，经济滑坡，失业增加。促进私营微小企业发展，是恢复国民经济的必然出路，而传统商业银行无法为这些微小企业提供信贷服务，于是，微型金融成为支持微小企业发展的主要金融服务。目前，国际金融机构对小额信贷的商业资本投资和社会资本投资主要集中在了这些国家。

　　信贷管理方式的多样化

　　目前，小组贷款依然是大多数小额信贷机构采用的方式。但小组贷款方式也有一些弱点，特别是发展速度和规模会受严格的小组组织方式的限制，而且给客户增加了交易成本。因此，很多成熟的小额信贷机构，在个人信用基础上，逐渐采用个人贷款方式。在印度，还成功开发了村银行的小额信贷模式，或叫自助组织模式的小额信贷，它以农村传统的自助形式的社区发展组织为基础，先利用成员存款实行组织内的信贷自我管理，成熟后与商业银行合作，由商业银行向自助组织批发贷款。

　　机构和服务内容的多元化

　　将各类可以为贫困和低收人人口提供金融服务的机构吸收到“小额信贷”里来，是扩大服务广度和深度的一种策略。尤努斯博士在定义“小额信贷”时，将十种类型的金融服务都认同为小额信贷，可见小额信贷已经从信贷业务扩展到其他金融服务领域。

　　机构规模的扩大化

　　目前，国际上普遍采纳的扩充小额信贷机构规模的方式主要是通过商业化道路展开，其中主要是上述升级模式，降低门槛方式和“绿地”模式。

　　机构运作的商业化

　　小额信贷机构的商业化也成为小额信贷发展的必然趋势，既有其内在的逻辑属性，也是从各种社会力量能够相互妥协、共同接受的均衡点。贫困既有自然条件等客观因素制约，也因为贫困本身是市场机制作用的结果。从金融资源的配置机制看，即使不受到利率管制等外在约束，资金本身并不必然为落后地区的穷人服务(阿洪和莫多克，AghioandMorduchf2005),“信贷配给”描述了当信息不对称的时候，商业资金必将向信号作用明显的优势企业和地区集中。而贫困地区本身资金动员能力较差，加上在要素市场配置上所处于战略劣势地位，必将进一步加大贫困地区和发展地区的差距。仅仅采用捐助、贴息等外生资源供给必然无法逆转这种市场配置资源流向的强大力量，反而只能在落后地区滋生腐败和按照权力、地位进行资源配置的恶性导向。从小额信贷机构自身看，服务于小额信贷机构的人们也不必然超脱于人力资本的市场价值属性，在产权关系不明晰的情况下，进而产生NGO小额信贷机构本身的无效率和缺乏创造性。

　　商业化小额信贷是福利主义小额信贷倡导者和制度主义小额信贷倡导者以及公共管理者长期动态博弈的占优均衡。商业化小额信贷服务于穷人和低收人市场了却了福利主义者对市场化掠夺和对贫困者漠视的心病，把福利主义者致力于减贫济困的目标巧妙地融合在资金的市场化行为当中，同时，还为其长期资金来源和内在的不可持续发展提供了解决方案。从制度主义的商业经营者讲，在政府放松对贫困群体的金融抑制政策环境中，应用小额信贷的较高利率能够弥补服务于该群体的信贷风险，而小额信贷专业化技术的发展也利于降低市场风险，促进贫困群体提髙发展的再生能力。如果商业化小额信贷的高利率不影响社会稳定问题，公共管理者也乐于小额信贷的商业化带来的社会和谐目标获取自身的政治利益和要求，进而推动经济增长和地区竞争力的提高。因而，商业化小额信贷最为重要的功劳在于提供了一个低收人群体、商业利润追求者和追求公共权力的政治家们共同能够接受的占优均衡，开启了一个曾经被市场抛弃和冷漠的巨大金融市场，福利主义者们也乐于从商业化的小额信贷中目睹他们的目标正在实现。zzguany u.cn

　　小额信贷服务的制度化与专业化

　　随着商业化小额信贷市场的发展，市场竞争变得日趋激烈，在乌干达(Uganda)和肯尼亚(Kenya)等国家竞争性微型金融机构数量已经趋于饱和，卡福和缪提撒斯让(KaffuandMutesasira,2003)o市场竞争给微型金融的可持续发展带来了新的威胁。较低的市场竞争时期对于小额信贷行业性的发展非常重要，小额信贷机构可以把全部精力集中在寻求方法和管理的突破上。激烈的市场竞争还导致联保贷款方式日趋没落，取而代之的是更加个性化的信贷产品，这种变化的根源来自竞争环境下的偏好(莱茵，2002),这也就意味着小额信贷的市场风险增加。科热基•麦克托什和布鲁斯•烕迪克(CraigMcIntoshandBruceWydick，2005)认为：竞争将减少公益性放贷人贏取利息以支持最为贫

　　困客户的能力，许多相对贫困的客户被挤出小额信贷市场，同力自觉遵守信用规则，在极端贫困下的人们也更容易对帮助他们的供给者表示感激，否则他们的生存需求都将受到很大的威胁。但是，当客户群体的收人达到一定水平，内在的需求层次将发生质的飞跃，需求的复杂化将加大客户群体的各种利益动机的冲突，加上外在小额信贷行业发展的变化，内外因必将促使最初小额信贷依赖的简单信用风险控制手段的解体。因而，小额信贷的专业技术和制度化选择是具有必然性的，可以预见，一般的商业银行的信贷技术在某种程度上将也能适用于小额信贷，需要改变的仅仅是针对不同客户群体的适应程度。